وطن – يُعد دانييل لوب مؤسسًا ومديرًا تنفيذيًا لشركة ثيرد بوينت، وهي شركة إدارة أصول حقق صندوقها الرئيسي عائدات سنوية بنسبة 13.1% منذ تأسيسه في عام 1996. بالمقارنة، حقق مؤشر ستاندرد آند بورز 500 عائدًا سنويًا بنسبة 9.4% خلال نفس الفترة.
ووفقًا لصحيفة وول ستريت جورنال، يُعتبر لوب واحدًا من أنجح مديري صناديق التحوط في جيله. وعلى الرغم من أداء ثيرد بوينت الضعيف في عامي 2022 و2023، إلا أن سجل لوب الطويل يجعل منه دراسة حالة مهمة للمستثمرين.
اقرأ أيضاً:
الملياردير “وارن بافيت” يشتري 7 أسهم جديدة: إليك الأفضل للمستثمرين الباحثين عن الأرباح
التركيز على الذكاء الاصطناعي
وشبّه لوب الذكاء الاصطناعي بالتقنيات المبتكرة مثل الإنترنت والهواتف الذكية، ويُعد الذكاء الاصطناعي موضوعًا رئيسيًا في استثماراته. ومن المثير للدهشة أن شركة ثيرد بوينت لا تمتلك حصة في شركة إنفيديا، الشركة الرائدة في مجال رقائق الذكاء الاصطناعي. بدلًا من ذلك، استثمرت 23.1% من محفظتها البالغة 8.7 مليار دولار في ثلاثة أسهم في مجال الذكاء الاصطناعي اعتبارًا من يونيو:
- أمازون (NASDAQ: AMZN): 11% من المحفظة.
- مايكروسوفت (NASDAQ: MSFT): 8.1% من المحفظة.
- تايوان لأشباه الموصلات (NYSE: TSM): 4% من المحفظة.
تفاصيل الاستثمارات
1. أمازون (AMAZON): 11% من المحفظة
وتُدير أمازون أكبر سوق للتجارة الإلكترونية في أمريكا الشمالية وأوروبا الغربية. استخدمت الشركة نطاق أعمالها في مجال التجزئة لتأمين حضور قوي في مجال الإعلان الرقمي. ولكن الفرصة الأكبر لكسب المال من الذكاء الاصطناعي تكمن في خدمات أمازون ويب سيرفيسز (AWS)، قسم الحوسبة السحابية للشركة.
وتُعد AWS الشركة الرائدة في مجال البنية التحتية السحابية وخدمات المنصات، وزادت حصتها في السوق بنسبة نقطة مئوية واحدة بين الربعين الأول والثاني من عام 2024. هذا الحجم يضع AWS في موقع فريد للاستفادة من الذكاء الاصطناعي، حيث تمتلك قاعدة عملاء كبيرة قد تعتمد على خدمات الذكاء الاصطناعي الخاصة بها.
وقامت AWS بتوسيع قدراتها في مجال الذكاء الاصطناعي من خلال منتجات جديدة مثل Amazon Q، مساعد الترميز، ومنصة تطوير الذكاء الاصطناعي التوليدي Amazon Bedrock. وقال الرئيس التنفيذي آندي جاسي: “يستمر عملنا في مجال الذكاء الاصطناعي في النمو بشكل كبير بمعدل إيرادات بمليارات الدولارات على الرغم من كونه في أيامه الأولى“.
توقعات مستقبلية: تتوقع وول ستريت أن ترتفع أرباح أمازون بنسبة 25% سنويًا حتى عام 2025. هذا يجعل التقييم الحالي مقبولًا للمستثمرين الصبورين.
2. مايكروسوفت (MICROSOFT): 8.1% من المحفظة
تستفيد مايكروسوفت من الذكاء الاصطناعي في جميع أعمالها المتعلقة بالبرمجيات والسحابة. تكتسب أدوات الذكاء الاصطناعي الجديدة، مثل Copilot for Microsoft 365، زخمًا كبيرًا، حيث تضاعف عدد المستخدمين اليوميين تقريبًا في الربع الأخير.
وتكتسب مايكروسوفت أزور حصة متزايدة في خدمات الحوسبة السحابية بفضل قوتها في مجال الأمن السيبراني والتحليلات والذكاء الاصطناعي. شراكتها مع OpenAI ساعدت في جذب عملاء جدد، حيث تُعتبر Azure السحابة العامة الوحيدة التي تسمح للمطورين ببناء تطبيقات الذكاء الاصطناعي التوليدية باستخدام نماذج اللغة الكبيرة التي تدعم ChatGPT.
وفي رسالة حديثة إلى المستثمرين، كتب لوب: “تعمل الشركات التي نراها الأفضل إدارة، مثل مايكروسوفت وأمازون، على بناء مزايا تنافسية هائلة وشهدنا تسارع نموها“.
توقعات مستقبلية: تتوقع وول ستريت أن تنمو أرباح مايكروسوفت بنسبة 13% سنويًا حتى السنة المالية 2026. ومع ذلك، قد يبدو التقييم الحالي مرتفعًا بعض الشيء للمستثمرين.
3. تايوان لأشباه الموصلات (TSMC): 4% من المحفظة
تُعد شركة تايوان لأشباه الموصلات (TSMC) الرائدة عالميًا في مجال تصنيع أشباه الموصلات من حيث الإيرادات. هذا يمنح الشركة ميزة مهمة في صناعة كثيفة رأس المال. قدرة TSMC على التفوق في تكنولوجيا العمليات تجعلها في طليعة تطوير أشباه الموصلات المتقدمة.
ووفقًا للمحلل فيليكس ليكس من مورنينج ستار، تعني الريادة في تكنولوجيا العمليات أن TSMC تعمل باستمرار على تحسين كفاءة استخدام الطاقة والأداء والتكلفة لكل شريحة، مما يسمح لها بفرض أسعار أعلى من نظيراتها.
وفازت TSMC بعملاء بارزين مثل أبل، AMD، إنفيديا، كوالكوم، وبرودكوم، الذين يصممون أشباه الموصلات المخصصة لمنصات جوجل وميتا. تنفق كل هذه الشركات بكثافة على الذكاء الاصطناعي، مما يعود بالنفع على TSMC.
وكتب لوب في رسالة إلى المستثمرين: “مع نمو هذه المنتجات، نرى أن إيرادات الذكاء الاصطناعي لشركة TSMC ستنمو بمضاعفات في السنوات القادمة“.
توقعات مستقبلية: تتوقع وول ستريت أن تنمو أرباح TSMC بنسبة 29% سنويًا حتى عام 2025، مما يجعل التقييم الحالي جذابًا للمستثمرين.
الاستثمار في الشركات التي تستفيد من الذكاء الاصطناعي
يركز الملياردير دانييل لوب على الاستثمار في الشركات التي تستفيد من الذكاء الاصطناعي، معتقدًا أنها ستكون محركًا رئيسيًا للنمو في المستقبل. من خلال استثماره الكبير في أمازون، مايكروسوفت، وتايوان لأشباه الموصلات، يسعى لوب للاستفادة من الفرص التي يقدمها الذكاء الاصطناعي في مجالات السحابة، البرمجيات، وتصنيع أشباه الموصلات.
تنويه: يُنصح المستثمرون دائمًا بإجراء بحوثهم الخاصة أو استشارة مستشار مالي قبل اتخاذ أي قرارات استثمارية.
